Hiểu về dòng tiền - chìa khóa để nhà đầu tư kiếm lời trên thị trường chứng khoán

Ai cũng biết rằng muốn đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp thì phải có kiến thức. Nhưng kiến thức khi áp dụng vào thực tế có thành công hay không thì không ai dám chắc. Thậm chí, dù có nền tảng lý thuyết tốt, bạn vẫn có thể không đạt mục tiêu lợi nhuận. Nhưng tại sao lại như vậy?

Bước chân vào thị trường chứng khoán, có lẽ ít nhiều người trong số chúng ta cũng từng mường tượng ra một viễn cảnh khá tươi sáng. Không kỳ vọng “mua đỉnh bán đáy”, mục tiêu của bạn chỉ là “mua ở đầu gối, bán ở vai”. Bằng những kiến thức về phân tích cơ bản, phân tích kỹ thuật đã học, bạn chọn được vài mã cổ phiếu tốt và mua vào. Khi giá cổ phiếu tăng cao, bạn bán chốt lời. Trường hợp xấu hơn, 2 - 3 mã trong danh mục của bạn bị giảm. Để bảo toàn vốn, bạn sẽ bán khi chúng chạm tới ngưỡng dừng lỗ. Sau vài tháng tập đầu tư, bạn có nhiều kinh nghiệm hơn và bắt đầu có thu nhập cố định, tiền tiêu rủng rỉnh mỗi tháng. 

Nhưng…

Thực tế đôi khi lại không đẹp như chúng ta vẫn nghĩ. Câu chuyện thuở mới vào nghề của chuyên gia đầu tư chứng khoán Châu Phạm dưới đây sẽ mang đến một góc nhìn khác.

Đầu tư chứng khoán: Lý thuyết và thực tế khác nhau ra sao?

Trở về từ Queen’s Belfast với tấm bằng thạc sỹ tài chính, ông Châu Phạm đã từng nghĩ mình được trang bị đủ để bắt đầu hành trình tìm kiếm tự do tài chính bằng con đường đầu tư chứng khoán. Tuy nhiên, con đường làm nghề đầu tư thật sự không bằng phẳng.

Những ngày khởi đầu, nhà đầu tư trẻ khi ấy cho rằng chỉ cần lựa chọn đúng cổ phiếu là đủ. Áp dụng đủ các kiến thức đã học được, Châu tự định giá cổ phiếu, tham dự các cuộc họp cổ đông, nghe từng lời các lãnh đạo doanh nghiệp chia sẻ về lợi nhuận, về tầm nhìn rồi sau đó là đầu tư bằng chính phần tiền ít ỏi mình kiếm được. Thế nhưng kết quả đầu tư vẫn thật sự đáng thất vọng. 

Hàng loạt câu hỏi đặt ra trong đầu nhà đầu tư. Sai lầm ở đâu? Chuyện gì đang xảy ra? Tại sao áp dụng đúng mà đầu tư vẫn không hiệu quả. Có bí mật nào đằng sau những đợt tăng giảm giá cổ phiếu trên thị trường hay không?

Và rồi sau những ngày tháng trăn trở, Châu Phạm cũng nhận ra thiếu sót của bản thân khi ấy. Đó là trải nghiệm và một tư duy đúng đắn trên thị trường chứng khoán. Trải nghiệm giúp cho nhà đầu tư vững vàng và bình tĩnh hơn trong mọi tình huống thị trường, nhưng tư duy đúng đắn mới là thứ đem lại lợi nhuận. 

Vấn đề mà Châu Phạm gặp phải cũng là nỗi niềm chung của nhiều nhà đầu tư. Không kiến thức, không kinh nghiệm mà thua lỗ là điều dễ hiểu. Nhưng ngay cả khi có kiến thức ở tầm chuyên gia, không ít nhà đầu tư vẫn không đạt được mục tiêu lợi nhuận. Mấu chốt nằm ở cách ta tư duy, nhìn nhận về thị trường mà theo như đúc kết của vị chuyên gia với hơn 10 năm kinh nghiệm thì “học thuật giúp cho bạn hiểu thêm về cách kinh tế vận động, còn hiểu biết sâu sắc về dòng tiền chủ đạo trên thị trường mới chính là bí quyết để bạn kiếm lời trên thị trường này”.

Hiểu về dòng tiền - Bí mật của sự thành công 

Dòng tiền trong đầu tư chứng khoán là khối lượng giao dịch khớp lệnh từng phiên của một cổ phiếu hay chỉ số chứng khoán nào đó. Trên thị trường sẽ có dòng tiền lớn (dòng tiền chủ đạo) đến từ các nhà đầu tư, quỹ/tổ chức đầu tư chuyên nghiệp (còn được biết đến với các tên gọi như cá mập tài chính, đội lái, nhà cái, nhà tạo lập…) và dòng tiền nhỏ đến từ các nhà đầu tư cá nhân. Dòng tiền lớn tuy ít về số lượng nhưng lại cực kỳ khôn ngoan nên có khả năng dẫn dắt thị trường, tạo lập ra các cuộc chơi để “hút” dòng tiền nhỏ. Và trong cuộc chơi ấy, người thua cuộc luôn là nhà đầu tư nhỏ lẻ, những người còn “non nớt”, không biết “luật chơi”.

Vậy làm thế nào để tồn tại?

Câu trả lời là nương theo dòng tiền lớn, đi theo những cơn sóng đầu tư mà họ tạo ra. Đây cũng chính là nội dung quan trọng của VSA - phương pháp phân tích biến động giá dựa trên mối quan hệ cung – cầu, từ đó dự đoán xu hướng của thị trường. Theo VSA, giá cổ phiếu sẽ chuyển động theo 4 giai đoạn: tích lũy - tăng trưởng - bão hòa - suy thoái. Để kiếm lời, nhà đầu tư nên mua vào ở thời điểm khi chuyển giao giữa pha tích lũy và tăng trưởng, bán ra khi bước vào pha bão hòa.

Tuy nhiên, phân tích dòng tiền theo VSA thông thường hiện không còn phù hợp trong bối cảnh hiện tại, khi mà kỹ thuật giao dịch mới với ứng dụng hệ thống đặt lệnh tự động đang ngày càng phát triển và có thể gây nhiễu tín hiệu dòng tiền. Thay vào đó, nhà đầu tư có thể cân nhắc sử dụng công cụ xác định dòng tiền Finashark để nâng cao độ chính xác của quá trình phân tích cổ phiếu.

Được xây dựng nhằm nâng cấp VSA, công cụ xác định dòng tiền của Finashark ứng dụng hệ thống máy tự học (Machine Learning) sẽ tiếp tục kiểm tra xem hành vi của Nhà cái có tuân thủ các bước phân tích dòng tiền từ VSA hay không, giúp nhà đầu tư có góc nhìn chính xác hơn. Đây là hệ thống được nghiên cứu và phát triển độc quyền từ đội ngũ chuyên gia của Finashark mà đứng đầu chính là chuyên gia Châu Phạm - kiến trúc sư dữ liệu tài chính ứng dụng trong đầu tư.

Để sử dụng công cụ này, nhà đầu tư có thể đăng ký gói trực tiếp tại Finashark. Với những nhà đầu tư mới, chưa có nền tảng cơ bản, bạn có thể tham gia khóa học chứng khoán ngắn hạn do Finashark tổ chức. Với lộ trình rõ ràng, đi từ dễ đến khó, khóa đào tạo chứng khoán Finashark sẽ cung cấp cho học viên những kiến thức đầu tư quan trọng nhất, cốt lõi nhất, giúp bạn hiểu được quy luật vận động của nền kinh tế để bắt nhịp ngay với thị trường. Đặc biệt, học viên của Finashark sẽ được sử dụng miễn phí hệ thống phân tích dòng tiền trong suốt quá trình học và cả đầu tư sau này.

Để có thêm thông tin chi tiết sản phẩm, dịch vụ của Finashark, khách hàng vui lòng liên hệ:

Finashark - Hệ thống phân tích dữ liệu dòng tiền chuyên nghiệp, hiệu quả

Hotline: 0901 345 869

Email: lienhe@finashark.vn

Website: finashark.vn